A股再迎千億級公司！葛洲壩擬終止上市，中國能建A+H上市

9月2日，葛洲壩發布公告稱，公司已向上交所提交股票終止上市的申請。至此，其股票將連續停牌，直至終止上市，不再復牌。9月1日，葛洲壩最后一個公開交易日，葛洲壩股價一度放量大漲至10.13元/股，最終收盤股價漲幅6.2%定格在9.93元/股，市值為457億元。

相關閱讀

合體落地！中國能建重組葛洲壩獲證監會通過，實現A+H股上市

中國能建吸收合并葛洲壩總體方案獲國資委原則同意

跨界者環保布局再深化 擬收購合并葛洲壩的中國能建將兩地上市

9月2日，葛洲壩發布公告稱，公司已向上交所提交股票終止上市的申請。至此，其股票將連續停牌，直至終止上市，不再復牌。9月1日，葛洲壩最后一個公開交易日，葛洲壩股價一度放量大漲至10.13元/股，最終收盤股價漲幅6.2%定格在9.93元/股，市值為457億元。

此前，中國能源建設股份有限公司發行股份吸收合并中國葛洲壩集團股份有限公司事項已獲批準。

葛洲壩公告稱，本次合并將導致葛洲壩不再具有獨立主體資格并被注銷，屬于《上海證券交易所股票上市規則》（2020年12月修訂）第13.7.1條第一款第（六）項規定的“上市公司因新設合并或吸收合并，不再具有獨立主體資格并被注銷”的，可以向上海證券交易所（以下簡稱“上交所”）申請主動終止上市的情形。

公告稱，根據本次合并的方案，中國能源建設擬通過向葛洲壩除中國葛洲壩集團有限公司以外的股東發行A股股票的方式換股吸收合并葛洲壩。交易完成后，中國能源建設將實現A+H股上市，葛洲壩全部資產、負債、業務等由前者承接，葛洲壩最終將注銷法人資格。

根據此前披露的半年報，葛洲壩上半年公司實現營業收入543.79億元，同比上升25.07%，實現歸屬于母公司所有者的凈利潤15.79億元，同比上升36.18%。報告期內，公司房地產業務新開工建筑面積15.59萬平方米，竣工建筑面積51.7萬平方米；在建項目權益施工面積212.8萬平方米；實現權益銷售面積27.73萬平方米，銷售合同簽約額77.8億元。截至報告期末，公司已開盤可供銷售面積為33.3萬平方米。

中國能建建設今年上半年實現營業收入1415.46億元，同比增長34.04%；實現凈利潤24.51億元，同比增長166.69%。

雙方合并后，中國能源建設將完成A+H股上市，一家新的千億級別億公司將誕生。

資料顯示，中國能建成立于2014年12月19日，是由中國能源建設集團有限公司與其全資子公司電力規劃總院有限公司共同發起設立的股份有限公司，其于2015年12月10日首次公開發行H股并在港交所主板掛牌上市，主營業務涵蓋能源電力、水利水務、鐵路公路、港口航道、市政工程、城市軌道、生態環保和房屋建筑等領域。

葛洲壩是中國能建下屬公司，是國務院國資委確定的首批16家以房地產為主業的央企之一，具有房地產開發一級資質，其房地產業務范圍主要包括：高端物業的開發與經營，產品形態包含精品住宅、城市綜合體、旅游地產、高端寫字樓等。

本次換股吸收合并后，中國能源建設和葛洲壩將實現資源全面整合，消除潛在同業競爭，業務協同效應將得到充分釋放。

二者合并事項回顧：

去年10月，國務院印發《關于進一步提高上市公司質量的意見》，指出要推動上市公司做優做強，支持優質企業上市，完善上市公司資產重組、收購和分拆上市等制度。同時，《國企改革三年行動方案(2020-2022)》也正式發布，鼓勵促進優質企業并購重組。

10月12日，國資委副主任翁杰明在國新辦發布會上曾表示：“只要兼并重組能夠避免企業之間的無序競爭，比較好地提升產業的集中度和企業的國際競爭力，國資委都會做相應支持。”

同在10月，中國葛洲壩集團股份有限公司(以下簡稱“葛洲壩”)發布公告表示，公司接到間接控股股東中國能源建設股份有限公司(以下簡稱“中國能建”)通知，中國能建擬籌劃換股吸收合并公司，中國能建將實現A股和H股兩地上市。

在國家政策的鼓勵推動下，中國能建合并葛洲壩成為國企改革三年行動啟動后的首個案例，具有標志性意義。

2021年2月9日，中國能建和葛洲壩同時發布公告表示，國務院國有資產監督管理委員會下發的《關于中國能源建設股份有限公司吸收合并中國葛洲壩集團股份有限公司有關事項的批復》顯示，原則同意中國能建吸收合并葛洲壩的總體方案。

雙方合并完成后，葛洲壩將終止上市，中國能建作為存續公司，將通過接收方葛洲壩集團承繼及承接葛洲壩的全部資產、負債、業務、合同、資質、人員及其他一切權利與義務，葛洲壩最終將注銷法人資格。中國能建因本次合并所發行的A股股票將申請在上交所主板上市流通，與此同時，中國能建原內資股將轉換為A股并申請在上交所主板上市流通。中國能建和葛洲壩將實現資源全面整合，消除潛在同業競爭，業務協同效應將得到充分釋放，合并后存續公司的綜合服務能力將進一步提升。

3月20日，中國能建和葛洲壩發布換股吸收合并草案公告(以下簡稱“草案”)。中國能建擬通過向葛洲壩除葛洲壩集團以外的股東發行A股股票方式，換股吸收合并葛洲壩。草案顯示，葛洲壩換股價格為8.76元/股，中國能建本次A股發行價格為1.98元/股，本次換股比例為1:4.4242，即1股葛洲壩股份換4.4242股中國能建A股股份。本次交易完成后，葛洲壩將終止上市，中國能建作為存續公司，原內資股將轉換為A股并申請在上交所主板上市流通。

7月27日，中國能源建設股份有限公司發布了“吸收合并中國葛洲壩集團股份有限公司暨關連交易報告書(草案)”。具體方案為：中國能源建設擬通過向葛洲壩除葛洲壩集團以外的股東發行A 股股票的方式換股吸收合并葛洲壩。

8月11日，中國葛洲壩集團股份有限公司發布公告稱，其于當天收到中國證監會通知，中國能源建設股份有限公司換股吸收合并葛洲壩暨關聯交易事項獲得無條件通過，葛洲壩股票將自2021年8月12日開市起復牌。

9月2日，葛洲壩發布公告稱，公司已向上交所提交股票終止上市的申請。至此，其股票將連續停牌，直至終止上市，不再復牌。

合并完成后，中國能建將實現A+H股上市。

編輯：李丹